2008·2020 폭락장을 차트 리플레이로 연습하는 법

시장이 크게 무너지는 구간에서 자신이 어떻게 움직일 수 있는가——이것은 많은 트레이더에게 가장 연습해 두고 싶지만 가장 연습하기 어려운 주제입니다. 폭락은 실전에서 몇 년에 한 번밖에 오지 않기 때문입니다. 다음 폭락이 올 때까지 기다리다가는 판단을 단련할 기회를 거의 얻지 못합니다.

여기서 힘을 발휘하는 것이 백테스트입니다. 과거 차트를 쓰면 2008년 폭락도 2020년 폭락도 몇 번이고 되감아 당시 구간을 재현할 수 있습니다. 게다가 가상 자금이므로 판단이 틀려도 실제 손실은 0입니다. 이 글에서는 이 두 역사적 폭락을 소재로, ENTRIQ의 차트 리플레이로 폭락 구간의 판단을 연습하는 법을 정리합니다.

백테스트나 차트 리플레이의 기본 자체는 차트 리플레이란? 과거 차트로 주식 매매를 연습하는 방법에서 다룹니다. 이 글은 그 응용편, "가장 어려운 구간을 어떻게 연습할 것인가"에 해당합니다.

왜 폭락 구간이야말로 연습이 필요한가

평소의 시장과 폭락 때의 시장은 별개라고 해도 좋을 만큼 성격이 달라집니다. 가격 변동 폭이 평소의 몇 배가 되고, 평소라면 통할 지지선이나 추세선이 잇따라 뚫립니다. 그리고 무엇보다, 화면 너머에서 자신의 감정이 크게 흔들립니다.

이 "감정의 흔들림"이야말로 폭락 구간을 어렵게 만드는 정체입니다. 하락 도중에 공포에 사로잡혀 투매하거나, "이제 바닥이겠지" 하며 너무 이른 역매매를 반복하거나——이런 판단은 평소의 차트를 아무리 들여다봐도 몸에 배지 않습니다. 실제로 계속 떨어지는 화면을, 미래가 보이지 않는 상태로 계속 지켜보는 경험이 필요합니다.

백테스트라면 그 경험을 손실 위험 없이 쌓을 수 있습니다. 당시의 폭락 차트를 되감아, 미래가 가려진 상태에서 한 봉씩 진행한다. "여기서 팔까" "여기서 주울까"를, 결과를 모르는 상태로 판단한다. 이것을 몇 번이고 반복함으로써, 실전에서 폭락이 왔을 때 감정에 휩쓸리기 어려운 토대가 만들어집니다.

소재 1: 2008년 폭락——서서히 이어지는 장기 하락

먼저 성격을 짚어 둡니다. 2008년 폭락은 한 번에 떨어졌다기보다, 오래 서서히 계속 떨어진 폭락이었습니다.

시장 전체의 대표적 지표인 S&P500 지수로 보면, 2007년 10월 고점에서 2009년 3월 바닥까지 약 1년 5개월에 걸쳐 50% 이상 하락한 것으로 알려져 있습니다(시장 전체 움직임의 참고치로서). 도중에 몇 번이나 "이제 바닥인가" 싶은 반등을 끼우면서도 결국 다시 저점을 갱신해 가는——그런, 인내를 시험하는 하락 방식이었습니다.

이 장기형 폭락에서 연습이 되는 것은 "반등에 올라타 몇 번이고 당하는" 패턴의 재현입니다. 하락 추세 도중에는 힘차 보이는 반등이 몇 번이고 나옵니다. 거기서 "바닥이다"라고 판단해 사고, 다시 떨어져 손절——이것을 반복하는 것이, 장기 하락장에서 많은 사람이 빠지는 형태입니다.

ENTRIQ에서 연습할 경우, 대상은 당시 크게 움직인 개별 미국 주식이 됩니다. 예를 들어 금융 섹터 종목 등, 2008년 폭락에서 격하게 떨어진 종목을 리플레이로 되감아, "하락 도중의 반등에서 나는 어떻게 움직여 버리는가"를, 결과를 모르는 상태로 확인해 갑니다.

장기 하락 연습에서 보고 싶은 것은 승패 그 자체보다 "내가 몇 번, 너무 이른 역매매를 했는가"입니다. 리플레이를 반복하다 보면, 자신의 손이 움직이기 쉬운 지점의 버릇이 보이기 시작합니다.

소재 2: 2020년 폭락——단기에 격렬하게 떨어지고 급반등

2020년 폭락은 2008년과 정반대의 성격을 가진 폭락입니다.

S&P500 지수로 보면, 2020년 2월 19일 고점에서 3월 23일 바닥까지 약 1개월 만에 약 34% 하락한 것으로 알려져 있습니다. 2008년이 1년 넘게 걸린 하락을, 2020년은 단 1개월 만에 해치운, 극히 빠른 폭락이었습니다. 그리고 회복 또한 빨라서, 약 5개월 뒤인 8월에는 하락을 거의 되돌린 것으로 알려져 있습니다.

이 단기형 폭락에서 연습이 되는 것은 "너무 빨라서, 아무것도 못 한 채 끝나는" 감각의 재현입니다. 하루에 몇 %씩 움직이는 시장에서는, 곰곰이 생각하는 사이에 구간이 바뀌어 버립니다. 진입 판단도, 손절 판단도, 평소보다 압도적으로 짧은 시간 안에 내려야 합니다.

ENTRIQ에서는 2020년 폭락에서 크게 움직인 개별 미국 주식을 리플레이로 재현해, "이 속도 속에서, 나는 판단을 내릴 수 있는가"를 연습할 수 있습니다. 2008년 연습이 "인내와 너무 이른 역매매의 억제"라면, 2020년 연습은 "빠른 전개에서의 판단 속도"입니다. 같은 폭락이라도 단련되는 근육이 다릅니다.

두 폭락을 비교하면 보이는 것

이 둘을 나란히 놓고 연습하는 가치는, 폭락에 "유형"이 있다는 것을 체감할 수 있다는 점입니다.

하락률·기간은 시장 전체(지수)의 움직임 참고치입니다. 실제로 ENTRIQ에서 연습하는 것은 개별 미국 주식이며, 종목마다 가격 움직임은 다릅니다.

폭락이라고 한마디로 말해도, 장기로 서서히 오는 것과 단기로 격렬하게 오는 것이 있습니다. 둘 다 백테스트로 경험해 두면, 다음에 시장이 무너졌을 때 "이건 2008년형인가, 2020년형인가" 하고 자기 나름의 견해를 가지고 마주할 수 있게 됩니다. 이것은 한쪽만, 혹은 평소의 차트만 봐서는 얻을 수 없는 시각입니다.

폭락 연습을 "하고 끝"으로 만들지 않으려면

폭락 구간을 한 번 리플레이하고 "무서웠다"로 끝나서는 연습이 되지 않습니다. 여기서 힘을 발휘하는 것이 기록입니다.

ENTRIQ에서는 폭락 구간에서 한 가상 매매에 전략 태그를 붙여 기록할 수 있습니다. 예를 들어 "2008·반등 매도" "2020·급락 역매매"처럼 폭락의 종류와 자신의 기법으로 태그를 나눠 두면, 나중에 태그 단위로 "어떤 구간에서, 어떤 판단을 해서, 어떻게 됐는가"를 복기할 수 있습니다. 매매일지를 쓰는 법 자체는 매매일지 쓰는 법｜전략 태그로 복기를 이어가는 방법에서 자세히 다룹니다.

반복 속에서 보이기 시작하는 것은 승패의 숫자 그 자체보다, "내가 폭락의 어느 구간에서, 어떤 판단 실수를 하기 쉬운가"라는 버릇입니다. 그것을 알면, 실전에서 같은 구간이 왔을 때 한 번 멈춰 설 수 있게 됩니다. 폭락 연습의 목표는 폭락을 맞히는 것이 아니라, 폭락이 와도 감정에 휘둘리지 않게 되는 것입니다.

주의점: 과거의 폭락은 "정답"이 아니다

마지막으로, 중요한 점을 적어 둡니다.

과거의 폭락 차트로 연습하는 것은, 어디까지나 "자신의 판단을 반복해 관찰하기" 위해서입니다. "2008년의 여기가 바닥이었으니, 다음에도 여기서 사면 된다"는 뒷북은 연습의 목적이 아니며, 다음 폭락에서 똑같이 통한다는 보장도 없습니다. 폭락 때마다 원인도 가격 움직임도 회복하는 방식도 다릅니다.

백테스트로 단련하는 것은 특정한 정답을 외우는 것이 아니라, 미래가 보이지 않는 상황에서 판단을 내리고, 그 판단을 복기하는 힘입니다. 그 힘은 어떤 형태의 폭락이 와도 응용이 됩니다.

자주 묻는 질문(FAQ)

Q. 폭락 구간을 과거 차트로 연습하는 의미가 있나요? A. 있습니다. 폭락은 실전에서 몇 년에 한 번밖에 오지 않기 때문에, 실전만으로는 경험을 쌓을 수 없습니다. 과거 차트라면 같은 폭락을 몇 번이고 재현할 수 있고, 게다가 가상 자금이므로 손실 위험 없이 판단을 반복 연습할 수 있습니다.

Q. ENTRIQ에서 S&P500 지수 자체를 연습할 수 있나요? A. 이 글에서 소개한 하락률·기간은 시장 전체(지수)의 움직임 참고치입니다. ENTRIQ에서 연습하는 것은 개별 미국 주식이며, 폭락 때 크게 움직인 종목을 리플레이로 재현해 판단을 연습하는 형태가 됩니다.

Q. 2008년과 2020년은 연습하는 의미가 다른가요? A. 네. 2008년은 장기로 서서히 떨어지는 유형으로 "너무 이른 역매매 억제·인내"가, 2020년은 단기로 격렬하게 떨어지는 유형으로 "빠른 전개에서의 판단 속도"가, 각각 연습의 중심이 됩니다. 둘 다 하면 폭락 유형의 차이를 체감할 수 있습니다.

Q. 폭락 연습에서 가장 봐야 할 점은 무엇인가요? A. 승패의 숫자 그 자체보다, "내가 폭락의 어느 구간에서, 어떤 판단 실수를 하기 쉬운가"라는 버릇입니다. 전략 태그로 기록해 복기하면, 자신이 빠지기 쉬운 패턴이 보이기 시작합니다.

Q. 일본 주식의 폭락 구간도 연습할 수 있나요? A. 이 글을 쓰는 시점에서 ENTRIQ의 지원 종목은 미국 주식·FX·원자재·암호화폐입니다(일본 주식은 미지원). 일본 주식에 대응하면, 별도로 일본 주식판 연습 방법을 다룰 예정입니다.

※본 글은 백테스트·매매 연습의 방법을 설명하는 것이며, 특정 종목이나 투자 기법을 추천하는 것도, 미래의 가격 움직임이나 이익을 보장하는 것도 아닙니다. 글 안의 하락률·기간은 시장 전체의 움직임 참고치이며, 출처 각사의 공개 정보에 근거합니다. 투자 판단은 본인의 책임으로 하십시오.

이 검증을 직접 재현해 본다

ENTRIQ의 차트 리플레이 기능을 사용하면, 위와 같은 규칙으로 과거 차트를 순차적으로 트레이딩할 수 있다.